Qual o Peso do Julgamento do Século? Vamos aos Números

How Hefty is the Trial of the Century? Let’s Crank the Numbers é um artigo perfilado pela BTW Media porque evidências publicadas o vinculam à infraestrutura de internet, governança, dependências operacionais ou visibilidade de mercado.

O tribunal federal de Manhattan, em Nova York, começou a ouvir os casos criminais de Sam Bankman-Fried. Sam Bankman-Fried, outrora uma lenda das criptomoedas e cofundador da FTX, a terceira maior exchange de criptomoedas do mundo, foi responsabilizado pelo colapso da indústria de criptomoedas no ano passado.

Nas próximas semanas, os advogados de ambos os lados debaterão acirradamente como a FTX quebrou, deixando milhares de clientes desamparados com seus depósitos congelados.

Perda dos Clientes: US$ 8,7 bilhões

O governo dos EUA alega que a FTX fraudou clientes em US$ 8,7 bilhões, mas a FTX e SBF refutam as acusações. O caso FTX foi, nas palavras de um procurador dos EUA, “uma das maiores fraudes financeiras da história americana”. No ano passado, uma análise sugeriu que o colapso da FTX decorreu de um déficit de US$ 8 bilhões em capital de clientes.

O colapso ocorreu depois que a FTX emprestou cerca de US$ 10 bilhões em ativos de clientes para sua empresa irmã, Alameda Research, como capital de risco. Os investigadores da FTX disseram ter descoberto que a empresa havia perdido US$ 8,9 bilhões em ativos de clientes.

Ativos Recuperados: US$ 7 bilhões

No início deste ano, a nova administração da FTX, responsável por sua reestruturação de falência, emitiu um relatório estimando que US$ 8,7 bilhões em dinheiro de clientes estavam faltando no momento do pedido. A administração da FTX disse ter recuperado cerca de US$ 7 bilhões em ativos líquidos.

SBF enfrenta sete acusações criminais. Bankman-Fried está enfrentando sete acusações que se enquadram em três categorias principais: fraude eletrônica, conspiração para cometer vários tipos de fraude e conspiração para lavagem de dinheiro. Bankman-Fried se declarou inocente.

Gary Wang, que cofundou a FTX com Bankman-Fried, disse aos jurados — em conformidade com um acordo de confissão anterior — que era culpado de fraude eletrônica, fraude de valores mobiliários e fraude de commodities. Wang acrescentou que cometeu esses crimes sob a direção de Bankman-Fried. Seu testemunho corrobora as reportagens da mídia sobre várias vantagens especiais que a FTX criou e depois escondeu para sua empresa irmã de criptomoedas, Alameda Research.

Más Decisões ou Fraude Declarada?

Os promotores argumentaram que a FTX transferiu contas de clientes diretamente para uma conta bancária controlada pela Alameda que, à primeira vista, não tinha conexão com a FTX além de ter um cofundador. Ao fazer isso, disse o governo, a FTX enganou os clientes sobre para onde seu dinheiro estava indo e como estava sendo usado.

Na declaração de abertura, o advogado principal Mark Cohen antecipou uma narrativa que tenta dispersar a culpa pelo que foram, em última análise, más decisões de negócios, em vez de fraude.

SBF poderia mudar sua confissão ou enfrentar até 110 anos de prisão. Na última quinta-feira, o juiz levantou a possibilidade de que os procedimentos pudessem ter deixado SBF sentindo que suas perspectivas futuras eram escassas. Isso certamente não é o que a equipe de defesa de SBF queria. Alguns especialistas jurídicos acreditam que, nesta fase, mesmo que SBF mudasse sua confissão de culpa, é improvável que tenha um grande impacto no julgamento. Ele pode mudar sua postura de culpa, mas é impossível chegar a um acordo com o governo que possa tornar suas acusações mais leves.

Pena Máxima: 115 Anos

Existe a possibilidade de que os pais de SBF também sejam acusados. Se isso acontecer, poderá pressionar SBF a se declarar culpado. Uma possibilidade levantada pela defesa na quinta-feira foi a de que não haveria caso algum contra os pais de SBF. O processo contra os pais de SBF depende da aprovação. Se SBF se declarar culpado, o julgamento terminará e o juiz começará a agendar a sentença. Se SBF se declarar culpado de todas as sete acusações criminais e receber a pena máxima, ele enfrentará 110 anos de prisão.

O porta-voz do Departamento de Justiça dos EUA, Nicholas Biase, disse que as acusações do Departamento de Justiça, se comprovadas, poderiam colocar SBF atrás das grades por décadas: com uma pena máxima de 115 anos.

Relacionado:

Quem é Sam Bankman-Fried? Uma Análise Detalhada do Julgamento do Século

Julgamento da FTX: Gênio das Criptomoedas Enfrenta Confronto de Alto Risco